«Частными инвесторами легко манипулировать»: как не потерять свои деньги из-за недобросовестных финансовых консультантов

Россияне понесли деньги на фондовый рынок. Количество частных инвесторов постоянно растет, ставя новые рекорды. Согласно последней статистике, только в I квартале 2023 года физические лица отдали брокерам 285 миллиардов рублей — приток частных инвестиций стал рекордным за последние полтора года. Общий объем частных инвестиций достиг 7 триллионов рублей.

Притоку начинающих инвесторов на российском фондовом рынке способствовала пандемия и санкции. С начала 2022 года вариантов, куда вложить деньги, стало намного меньше. В итоге за последние 2 года число физлиц на фондовом рынке выросло почти втрое — с 8,5 до 24,5 миллиона человек.

«Инвестиционная лихорадка» породила спрос на инвестиционных советников и финансовых консультантов. И тут случилась беда. Многие люди, не имеющие образования и способностей, кинулись раздавать советы, как и куда инвестировать. Конечно, за деньги. Блогеры, псевдофинансисты и прочие «гуру успеха» неплохо зарабатывают на советах, как заработать.

Согласно исследованию экспертов Общероссийского народного фронта, в прошлом году ущерб от деятельности липовых инвестсоветников составил около 2 миллиардов рублей. Консультанты обещают быструю и легкую прибыль, заманивая своих клиентов в ловушку.

Корреспондент VLADIVOSTOK1.RU поговорил с дипломированными экономистами и финансовыми консультантами из официального реестра Центробанка о том, как вычислить недоучку и мошенника и как найти квалифицированного специалиста тем, кто все-таки решил инвестировать.

Экономическая ситуация нестабильна, поэтому люди хватаются за любую соломинку, чтобы найти дополнительный источник заработка. Именно поэтому услуги инвестиционных советников — независимых экспертов на финансовом рынке — стали так популярны, говорит финансовый консультант и инвестиционный советник, зарегистрированный в реестре ЦБ, Юлия Кузнецова.

— Финансовые консультанты помогают человеку создать инвестиционную стратегию и наполнить портфель ценных бумаг. Беда в том, что многие оказывают услуги, не имея соответствующей квалификации, лицензии или даже опыта в этой области. Липовые эксперты используют приемы маркетинга и социальной инженерии, чтобы обратить на себя внимание и без того заинтересованной публики. Но эти советы ненадежны и зачастую даже опасны, потому что могут привести к серьезным финансовым потерям, — поделилась собеседница издания.

Сохранить деньги в тумбочке невозможно, мы живем в условиях рублевой сверхинфляции, уточняет доцент кафедры «Финансы и кредит» Школы экономики и менеджмента ДВФУ, кандидат экономических наук, финансовый консультант Максим Кривелевич. Люди, которые хотят накопить на черный день, серьезную покупку или безбедную старость просто вынуждены инвестировать.

— В России живут 146,4 миллиона человек — это порядка 60 миллионов семей. Так вот на эти семьи приходится уже почти 26 миллионов брокерских счетов, а количество индивидуальных инвестиционных счетов (ИИС) превышает 5,5 миллиона. Каждая третья российская семья имеет возможность инвестировать или уже инвестирует. Если эти цифры кажутся вам огромными, то посмотрите на те страны, где население побогаче, там не каждая третья семья, а почти каждая семья инвестирует. В более развитых странах человек, у которого нет инвестиционных счетов, воспринимается как диковинка, — добавил собеседник издания.

Человек, который живет в России и не инвестирует, накопить не может — это аксиома. Инфляция превращает сбережения в пыль.

— Если вы найдете чек 20-летней давности, то вы даже не поймете, в какой валюте эти цены, а они в рублях. Деньги, на которые 20 лет назад можно было купить квартиру, сегодня можно потратить на хорошую кофемашину. В этом-то и проблема — некуда нам отступать, нужно инвестировать, — говорит Кривелевич.

По словам финансового консультанта, сегодня многие открывают брокерские счета заблаговременно, надеясь, что со временем свободные деньги появятся.

Проблема «инвестгуру» вылилась во всей красе именно потому, что на российском фондовом рынке сейчас преобладают частные инвесторы, которыми легко можно манипулировать, уверен директор управления продаж и клиентского обслуживания инвестиционной компании Fontvielle Руслан Спинка.

— Первые полгода 2023-го в «третьем эшелоне» происходила странная активность: ценные бумаги компаний могли резко подскочить в цене, хотя фундаментальных причин для этого не было, а потом столь же стремительно упасть. Например, так было с акциями «Красного Октября», которые за несколько дней февраля взлетели на 200% без каких-либо новостей, — поделился эксперт издания.

Эксперты считают, что люди в России легко поддаются на манипуляции псевдофинансистов, потому что в стране низкий уровень финансовой грамотности и доверия.

— Там, где низкий уровень доверия, всегда будет очень высокий уровень доверчивости. Люди, которые не верят в университетское образование, не верят в институты власти, в труд, начинают верить в чудеса и магию. Конечно, появляется огромное число мошенников, которые рады предложить свои услуги, — добавил Максим Кривелевич.

Финансы — до сих пор очень сложная тема для большинства россиян. Изучать основы управления деньгами, инвестирования и накопления десятилетиями было не принято. Сейчас эта информация стала востребованной, а спрос рождает предложение.

— Можно провести аналогию с тем, как люди теряют здоровье, следуя советам народных целителей, которые не имеют медицинской лицензии или соответствующего образования. К сожалению, так и в сфере финансов — многие практикуют, не имея на то оснований, и эти услуги пользуются спросом, — уточнил руководитель отдела продаж AM Capital Илья Мерзляков.

Даже если человек обращается к настоящему профессионалу, знать основы экономики самому просто необходимо. Человек по натуре ленив и не хочет браться за учебник, он ищет того, кто даст знание в готовом виде, но это самая большая ошибка.

— Перед тем как обратиться к профессионалу, вы должны поднять свой уровень знаний до той отметки, на которой вы способны задать грамотный вопрос и понять на него ответ. Если вы обратились к лучшему врачу в мире, но не можете объяснить, что у вас болит, врач вам не поможет. Поэтому вам критически необходимо прочесть базовые учебники по экономике, — уверен Максим Кривелевич.

Советы от псевдоэкономистов очень опасны, потому что никто не несет за них ответственности, и, самое главное, очень многим экспертам нечего терять: за плечами нет профессионального бэкграунда, нет дипломов и репутации.

— Они дают рекомендации, потому что так чувствуют. У них есть свой субъективный опыт, который, возможно, и существовал в реальности, но зачастую был сформирован на хороших рынках, на благодатной экономической среде. Но сейчас всё сильно изменилось, — считает финансовый консультант с 15-летним стажем Юлия Попова.

По мнению директора управления продаж инвестиционной компании Fontvielle Руслана Спинки, привлечь «инвестгуру» к ответственности очень сложно. Материалы, которые псевдоэксперты публикуют в социальных сетях и мессенджерах, как правило, маркированы отметкой «не является инвестиционной рекомендацией». Если человек лично стал жертвой манипуляции, это придется доказать в суде, что почти невозможно. Да и ответственность предусмотрена, в первую очередь, административная в виде штрафов.

Псевдоконсультанты могут влиять не только на карман отдельных граждан, но и на рынок в целом, добавляет преподаватель департамента международного и публичного права юридического факультета Финансового университета при правительстве России Елена Баракина. Некоторые «инвестгуру» имеют сотни тысяч и даже миллионы подписчиков, которых можно использовать для искусственного изменения цены акции или облигации с целью личной наживы.

— Такие советники, являясь участниками рынка, через своих подписчиков могут создавать нужную для них волатильность цен на тот или иной инструмент, например, акции организации, с целью получения прибыли. То есть совет такого блогера дается с одной целью — получение собственной выгоды. От такого влияния на котировки акций могут пострадать не только неквалифицированные инвесторы-подписчики липовых инвестсоветников, но сами организации, цены на акции которых подверглись изменению по совету, — поделилась собеседница издания.

Пока не совсем ясно, кто и как может определить, является «инвестгуру» добросовестным игроком или нет.

— Странички в социальных сетях или мессенджерах — это территория владельца аккаунта, его поведение и контент должны соответствовать правилам таких площадок. То есть, с одной стороны, надо не нарушить право на свободу высказываний, с другой — предусмотреть ответственность для тех, кто злоупотребляет доверием подписчиков. В данном вопросе важно соблюсти баланс, — поделился руководитель отдела продаж AM Capital Илья Мерзляков.

Настоящих мошенников относительно мало, но публика у них большая. Эти люди умеют собирать огромные залы, поэтому и вред наносят значительный.

— Если пересчитать мошенников по головам, то их немного. Куда больше в этой сфере дилетантов и самоучек. По стране ездят бизнес-тренеры, у которых нет не то что ученой степени по экономике, у них нет экономического образования. Как правило, такие люди не знают и не понимают базовых вещей. Им это и не нужно, очереди из желающих отдать свои деньги — накопленные или последние — выстраиваются просто колоссальные. Идиоты — ресурс обширный, — заключил экономист Максим Кривелевич.

«Инвестгуру» часто раздают советы налево и направо, потому что сами в них верят. Даже если финансовый консультант популярен, красив и харизматичен, не стоит слепо верить всему, что он говорит.

— Рекомендация в любой сфере — это риск, который человек должен осознавать. Тем более в области инвестирования и финансов слишком много факторов влияют на результат и оценить его заранее практически не представляется возможным, — поделился руководитель отдела продаж AM Capital Илья Мерзляков.

Рынок ценных бумаг — сложный и рискованный. Это не банковский депозитный счет, на фондовом рынке нет агентства по страхованию вкладов, которое в случае чего вернет до 1,4 миллиона рублей.

Большинство людей, которые приходят на фондовый рынок, чтобы заработать, не до конца это понимают. Ошибаются даже профессионалы, и спросить потом не с кого. Каждый отвечает за свои деньги сам.

Мы идем за консультацией к врачу, к репетитору, мы покупаем ботинки, а не шьем их сами. Обращаться за помощью к финансовым консультантам — это нормально. Главное, сделать правильный выбор.

— Человек, который предоставляет вам консультацию, по умолчанию должен иметь высшее экономическое образование и ученую степень доктора или кандидата экономических наук. Диплом дает знания, но глубокое понимание приходит, когда человек пишет диссертацию, и она должна быть не про эффективность растениеводства в Камбодже, а конкретно про финансовые рынки, про валюту, про ценные бумаги и про инвестиции, — уверен Максим Кривелевич.

По мнению эксперта, финансовый консультант должен сдать экзамен в Центробанке России, иметь аттестат № 1 — брокерская деятельность, доверительное управление ценными бумагами, дилерская деятельность. И аттестат № 5 — негосударственные и непенсионные фонды, коллективное инвестирование.

Всё это тоже не гарантирует, что советы финансового консультанта сделают вас богаче, но образование и указанные аттестаты подтверждают, что человек знает правила, законы и нормы финансового рынка.

— Неграмотный финансовый консультант может запросто посоветовать вам что-то вообще запрещенное законом России. Обязательно посмотрите портфель, убедитесь, что успешные кейсы инвестиционного советника не были случайными. Случайно поставить всё на красное и выиграть — с этим и домашний кот справится. Но ведь вам нужен человек компетентный, — говорит собеседник издания.

Есть несколько признаков, по которым можно отличить настоящего инвестиционного советника от некомпетентного человека или мошенника.

— Конечно, он должен входить в Единый реестр инвестиционных советников Центрального банка России. Чтобы попасть в данный реестр, советник должен иметь лицензию на предоставление инвестиционных услуг; соответствующее высшее образование; получить сертификацию, например, Certified International Investment Analyst (CIIA) или International Certificate in Advanced Wealth Management (ICAWM), которая демонстрирует знания и опыт специалиста в области инвестиций. Важно, чтобы финансовый консультант был открытым в отношении своего подхода к инвестированию, документировал свои решения и действия, — советует инвестиционный советник Юлия Кузнецова.

Финансовый рынок полон блогеров и коучей, которые не являются профессиональными аккредитованными участниками рынка, но получают немалые деньги именно от продажи своих авторских курсов. К сожалению, маркетинг, красивая картинка и реклама оказывают на начинающих инвесторов огромный эффект, из-за чего те теряют деньги и разочаровываются в инвестициях как в инструменте.

— Настоящий инвестсоветник не будет обещать баснословную прибыль в несколько миллионов с первой же инвестиции. Он сразу предупредит вас, что инвестиции — работа вдолгую. Раскрутки счетов, программы, «гарантирующие» быстрый заработок, нацелены на незнание людей, и доход от них получит только продавец подобных услуг, — подытожила собеседница издания.

Бороться с псевдоэкономистами, недобросовестными блогерами и коучами недостаточно, считает Илья Мерзляков. Вкладывать заработанные деньги, чтобы сохранить их и приумножить, это здоровое желание человека. Не хватает здоровой среды:

— Необходимо вести комплексную просветительскую работу, обучать финансовой грамотности население, информировать граждан о том, что реестры профессиональных финансовых советников в принципе существуют, рассказывать об опыте и образовании таких людей, позиционировать их как экспертов.